...戰!一邊加緊入圍代銷,一邊明確降費率,涉券商渠道費率優惠超1000條

財聯社(深圳,記者 黃靖斯)訊

,面臨這場財富管理的牛熊考驗,券商基金代銷也抓緊多層面、多維度破局。

一是降費模式悄然開啟,價格戰似愈演愈烈。Wind資料顯示,2月以來,陸續已有2870份“費率優惠”基金公告密集釋出,其中來自券商渠道的就有超過1000條。優惠活動涉及申購費、贖回費、認購費等費率優惠,部分券商如平安證券甚至祭出1折“申購費”的優惠力度。值得一提的是,涉及基金銷售的降費率公告,基本來自券商渠道。

二是密集新增代銷基金產品,券商與基金間的互動密切。2月以來,基金公司已密集釋出近百條關於“新增券商為基金代銷機構”的公告,僅25日就有華寶證券、民生證券、太平洋證券、中銀國際、方正證券、銀河證券、華泰證券、東方財富、信達證券、平安證券、廣發證券、新時代證券等10餘家券商新晉成為多隻基金的代銷機構。

對於券商基金代銷“價格戰”,興業證券首席非銀分析師徐一洲認為,代銷費率下行是長期必然趨勢。前端選品和後端服務能力是券商財富管理核心競爭力,以基金投顧為抓手,引導客戶從交易走向配置,透過長期持有賺取市場回報,進而做大自身保有規模才是破局之道。

券商開打“費率戰”硝煙再起

隨著基金公司“費率優惠”公告頻頻出現,一場渠道間“費率戰”也悄然打響。Wind資料顯示,2月以來,基金公司“費率優惠”相關公告已達2870條,其中來自券商渠道的已超過1000條,僅23日一天就有46條。

...戰!一邊加緊入圍代銷,一邊明確降費率,涉券商渠道費率優惠超1000條

基金“費率優惠”的券商陣營連日來繼續擴容,包括山西證券、中信證券、中銀國際、民生證券、廣發證券、申萬宏源、英大證券、宏信證券、中金財富、銀河證券、中信建投、第一創業、中泰證券、興業證券、信達證券、招商證券、首創證券等。

2月24日,景順長城公告稱旗下寧景6個月持有期混合等基金自2月28日起,將參加84家銷售機構開展的基金申購費率優惠活動,上述代銷機構中29家為券商。

2月23日,財通基金一口氣釋出了34條關於旗下基金金參加平安證券基金申購費率優惠活動的公告,涉及財通成長優選混合型證券投資基金等25只基金。公告稱,自2月23日起,對透過平安證券指定方式申購(含定期定額申購)其旗下部分基金實行費率優惠。

同一天,浦銀安盛基金同樣釋出了20餘條“費率優惠”公告,宣佈其旗下24只基金新增東海證券為代銷機構並開通基金定投業務、參加其費率優惠活動的公告。

費率優惠力度有多大?從公告來看,優惠活動一般涉及申購費、贖回費、認購費等費率優惠,部分券商如平安證券甚至祭出1折“申購費”的優惠力度。

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“價格戰”開弓沒有回頭箭漸成共識

券商代銷渠道中基金費率“價格戰”似有愈演愈烈之勢。自2019年3月,中金財富聯合41家基金公司推出800多隻產品場外申購、定投費率1折優惠活動,基金代銷“價格戰”的硝煙逐步向全行業蔓延。

2021年,陸續又有頭部券商加入申購費率打折陣營。招商證券最早官宣,將超過3000只A類份額基金申購費率降至1折,超過1200只C類份額基金實現0申購費;華泰證券、天風證券也快速跟進;至12月,國信證券也官宣加入。儘管並未高調官宣,部分券商APP平臺也出現了個別A類份額申購費打1折、C類份額0申購費的情況,例如中信證券;也有部分券商的折扣優惠力度為4-5折。

...戰!一邊加緊入圍代銷,一邊明確降費率,涉券商渠道費率優惠超1000條

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華南某券商財富管理負責人認為,降費率將是大勢所趨,基金代銷遇冷的情況下,“反正也賣不動,打折可推動客戶進一步補倉。雖然目前總體收效一般,但總能帶動一些銷量。”

另據某中型券商零售業務從業者透露,“目前我們參與打折的基金並不多,不過今年大機率會推動申購費全面打折。”

西部某中型券商投顧負責人也表示,目前其所在券商參與打折降費的產品並不多,只有部分活動以及定投產品在打折。對於個人對於“價格戰”持觀望態度,原因是,“券商基金銷售的主要推動力還是來自於客戶經理營銷,這也和客戶經理的提成有關。”

華南某基金公司業務負責人對降費率的成效同樣保持謹慎樂觀,“在帶動銷量上應該不會有直接的顯著效果,基金銷售主要是與市場環境和賺錢效應有關。”

“‘價格戰’開弓沒有回頭箭”,興業證券首席非銀分析師徐一洲如此評價現階段的券商基金代銷“價格戰”,他認為,市場競爭加劇下部分銀行和券商亦積極採用費率打折策略,以期提高自身代銷規模和市場份額,長期來看代銷費率下行是必然趨勢。

但如果想追上銀行及頭部網際網路代銷平臺,光靠“價格戰”也並非長久之計,徐一洲稱,券商需進一步形成以客戶為中心的經營理念,發揮自身在前端選品和後端服務中的比較優勢,以基金投顧為抓手,引導客戶從交易走向配置,透過長期持有賺取市場回報,進而做大自身保有規模。

密集新增代銷產品

除降費率之外,增加代銷渠道也不失為當下新基金保成立、老基金促規模的一道“良方”,從公告密度來看,不少券商近日均已接到新增為基金代銷機構的橄欖枝。

據不完全統計,2月以來,基金公司已密集釋出近百條關於“新增券商為基金代銷機構”的公告,其中僅25日就有華寶證券、民生證券、太平洋證券、中銀國際、方正證券、銀河證券、華泰證券、東方財富、信達證券、平安證券、廣發證券、新時代證券等10餘家券商新晉成為多隻基金的代銷機構。

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2月25日,海富通基金髮布2則旗下基金新增銷售機構的公告,新增的代銷機構為民生證券、太平洋證券、中銀國際,投資者可以在上述銷售機構辦理海富通惠鑫混合型證券投資基金的開戶、認購等業務。

同一天,建信基金髮布公告稱,新增方正證券、銀河證券為建信中關村產業園REIT的代銷機構;萬家基金新增了民生證券、平安證券、廣發證券、新時代證券等4家券商為代銷機構。此外,上投摩根基金一天之內也新增了22家平臺作為旗下部分基金的代銷機構,其中就包括華泰證券和東方財富。

更大手筆新增代銷機構的要數交銀施羅德旗下基金交銀施羅德瑞和三年持有,2月9日,該基金狂增80餘家代銷機構,覆蓋銀行、券商、網際網路等各類代銷平臺。目前該基金銷售規模已超過20億元,成為了近來少有的募集金額突破20億元的新基金。

值得一提的是,部分基金在新增券商為代銷機構的同時,也宣佈參加其申購費率優惠活動。例如,海富通基金2月23日公告稱,增加中銀證券為海富通改革驅動混合的銷售機構,並於2月25日起參加中銀證券的申購費率優惠活動;浙商基金同日公告,新增廣發證券為旗下浙商中證500指數增強型證券投資基金的銷售機構,並參加廣發證券的申購費率優惠活動。

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