作為A股市場上一股特殊的投資力量,“牛散”的操盤路徑歷來是股民津津樂道的話題。隨著半年報披露完畢,徐開東、葛衛東、趙建平等牛散的最新持倉也全部揭曉。
從這些持有上市公司數量最多的20位牛散持倉情況來看,二季度以來他們所持個股的平均漲幅大多為正,且收穫不菲。“最博愛”牛散甚至重倉了25只個股,截至8月末,這些股票二季度以來的平均漲幅超過15%,最高持股已漲逾131%。
“最博愛”牛散重倉25只個股
據上證報資料統計,今年二季度以來,進入十大流通
股東
公司數量最多的前20名牛散收穫頗豐。截至8月末,他們持倉的個股平均漲幅超過了20%,7月以來漲幅也接近了10%。
其中,曾被媒體稱為“中國十位最牛散戶”之一的徐開東,二季度可謂“最博愛”牛散,一人就持有了25家上市公司,合計持倉約5。7億元(資料截至6月30日)。
徐開東二季度依然佈局了不少低估值行業,比如交運、化工、公共事業、採掘等順週期股票,這些個股二季度來的平均漲幅超過15%。他除了小幅減倉
樂山電力
外,對其他重倉股或是選擇加倉或是維持持股數量不變,同時,他還新進重倉了
重慶港九
、
南京港
、
菲達環保
、
羅平鋅電
4只個股。
徐開東二季度末進入上市公司十大流通股股東名單情況
其中,徐開東於去年半年報披露以來就重倉持有的
宏達股份
,終於等到花開。截至8月末,該股二季度以來漲幅超過131%;另外,他重倉的
陽煤化工
、
羅平鋅電
、
*ST明科
漲幅也超過了50%。
持倉股數量排在第二位的是李欣,二季度末共持有19只股票。這19只股票所屬的行業分佈較廣,包括了計算機、汽車、農林漁牧、化工等。值得注意的是,其重倉個股中,此前就有不少次
新股
的身影,比如
上緯新材
、
德利股份
等,二季度又新晉買入了
直真科技
、
聲迅股份
,成為了第一大流通股股東。
另外 ,市場上較為知名的趙建平、葛衛東二季度較為看好新興成長領域,前者佈局方向中半導體、醫藥醫療等行業板塊不少,後者的重倉股中也有很多計算機應用等方面的科技股。
趙建平二季度末進入上市公司十大流通股股東名單情況
葛衛東二季度末進入上市公司十大流通股股東名單情況
牛散最新鍾情方向揭曉
從上述進入前十大流通股股東的名單情況來看,前20大牛散的持倉行業和投資風格不盡相同,但機械裝置板塊涉及到的上市公司最多,總計有33家。另外,化工板塊涉及了23家、醫藥生物板塊的上市公司有21家、計算機板塊有14家、電子行業有15家。整體而言,牛散投資的方向中,科技、順週期和醫藥板塊的佔比不小。
若觀察三季度前2個月的投資情況,這些牛散持有的重倉股中漲幅靠前的標的,以王偉在二季度新進買入的
高測股份
位居榜首,2個月內漲幅超過222%,該股同時也是
萬家基金
莫海波新進的重倉股。
緊隨其後的是張素芬投資的
盛通股份
,自其在2019年四季度買入該股後,蟄伏許久,終於在三季度迎來股價的一飛沖天,2個月漲幅超過157%。另外,葛衛東持有的
盛新鋰能
、夏重陽持有的
昊華能源
在今年7到8月也實現了股價翻倍。
若從上述20大牛散交叉持股的情況來看,
路德環境
、
華光新材
獲得了3名牛散的共同持倉,
中信國安
、
凌鋼股份
等15只個股也被2名牛散攜手共持。
比如,牛散張素芬、夏重陽共同持有
中信國安
和
凌鋼股份
;趙建平、孫偉共同持有艾力斯;周信鋼、李欣也共同共持有
天普股份
、
上緯新材
、
壺化股份
等多隻個股。
牛散交叉持股情況
牛散聚焦“冷門地帶”
值得注意的是,不少牛散重倉且收穫較高的個股,是
基金公司
投資的“冷門地帶”。隨著近期一些高估值板塊的頻繁震盪,投資者也不由地對未來機構的抱團方向產生疑惑。
實際上,今年以來,和一些牛散的擇股方式有所類同的是,一些
基金
經理也選擇了擁抱“冷門”,在所謂的價值、成長的極端之戰中,投向了“第三戰場”的懷抱。
對於熱愛捕捉投資窪地的“價值投資者”、九泰久益基金經理黃皓來說,他很喜歡挑選低估值公司,擇股時更注重挑選安全邊際較足、不太熱門的股票。
“我們的投資思路和現在市場上主流的觀點不太一樣,畢竟挑選估值較低的標的,目的就是要抓住大多數人尚未發現的賺錢機會。我們會在偏左側的時候買入,再透過投資組合分散投資風險。”黃皓說。
興業
基金研究
部副總經理鄒慧也認為,很多細分賽道的隱形冠軍受益於成本優勢、技術突破、供應鏈配套以及強大的服務優勢,成長空間正在逐漸開啟,估值的價效比優勢也將進一步體現。
“投資都是反人性的,‘逆向’思維往往可以儘量規避擁擠的賽道,而‘選股’則意味著儘量帶著挑剔的眼光去挑選公司,以保證組合中持股公司的質量。”鄒慧說。
(文章來源:上海證券報)