又是瞌睡行情,行情起來兩天立馬又萎了,大A股真心不爭氣。
發現個現象,這幾天諮詢固收+基金的朋友有點多,可能大家跌的有點心慌,想上點穩健基壓壓驚。
這篇文章滿足一下大家的需求。
不過話說在前頭,如果各位看官看不上那一年“可憐”的幾個點到十幾個點的收益率,那這篇文章就關掉吧,不適合你~
固收+簡單說就是基金儘量做到每個季度都保持正收益,持有3個月以上虧損的機率極小。
比如這種:
收益比貨幣基金高,又想比較穩健。
那毫無疑問就是“固收+”了~
做的比較好的固收+基金,可以連續二十幾個季度實現正收益,也就是隨便啥時候買,拿3個月以上基本都不太會虧錢。
淨值曲線穩的就像銀行理財,幾乎沒有什麼很大波動可言,讓投資人的持有體驗和吃德芙一樣絲滑。
好的“固收+”基金,長期可以做到年化7%-10%,比純債基金更加優秀,但風險相對可控。
但也要說明下,固收+基金,本質上不是基金,而是一種投資策略。
策略由固收和股票兩部分組成,固收是指固定收益的部分,主要投資於銀行存款、債券等產品,一般佔投資的70%~85%。
基金是指提高收益的部分,主要投資於各種基金,一般佔到投資的15%~30%。
具體怎麼配比,在優先保證一個季度能實現正收益的前提下再去做資產配置。
比如低估值時減少股票的配置,增加債券的配置,高估值時增加股票的配置,減少債券配置。
那廢話不多說,我就直接上清單和乾貨了。
篩選固收+基金的方法,主要有幾個:
(1)勝率
首先是看基金單季度實現正收益的機率,最好是每一個季度都賺錢~
目前我看了大部分固收+基金近五年(21個季度)的資料,最牛的可以做到21個季度全部正收益,差點的也可以做到18個季度正收益。
(2)回撤
其次是看基金最大回撤率的控制,如果近五年最大回撤率超過6%就直接不考慮了,買固收+基金是用來買安心的,不是來買刺激的~
(3)業績
長期績優的老司機產品普遍比菜鳥基金要更好。
(4)規模
固收+基金也非常依賴打新股的收益,如果規模太大了,打新業績就會受到稀釋,一般建議規模在5~15億左右是理想的規模。
來,上乾貨:
先三連再說唄。
簡單講解一下:
一、超穩型
目前整個A股市場,從我發文節點4月13號開始統計,連續21個季度都保持正收益的基金,只有兩隻基金,很稀缺。
一個是交銀週期回報,不過這隻基金去年換人了,現在是一個新基金經理,王藝偉在管理。
ps:顏值還是挺高的有木有~
交銀有個很知名的固收策略組合叫穩穩的幸福,王藝偉的週期回報和多策略回報都入選了,而且倉位不低,說明交銀還是很看重這位美女基金經理的。
換基金經理這事不用太擔心,固收+基金都有一個策略框架,選股更多依靠背後的投研團隊,所以業績斷崖式下滑的機率不大。
另一個是安信穩健增值,這隻基也是連續21個季度正收益,五年年化7。7%,張翼飛拿獎不少,人也帥,抵得上我顏值的80%
張翼飛的優點在於基金經理團隊從未變更過,業績更加穩定,已經實現很多年的連續正收益了。
不過這隻基金現在規模有點大,打新效益已經被稀釋,接下來業績可能會遜色一籌,他的另外一隻安信民穩增長表現可能會好。
另外萬夢的代表基金景順長城安享回報也很穩,最大回撤只有2。4%,而且連續兩年收益超過10%,季度也是20/21的勝率,我覺得求穩,她的基金也很不錯。
穩字派可以重點考慮以上幾位。
二、次穩型
再說稍微激進一點點的
譚昌傑的廣發聚安,雖然只有19/21的勝率吧,但他的固收+年化做到10%+,在這個榜單排名No1。
譚昌傑是從業十幾年老司機了,管理規模300多億,這隻基還有打新收益,難得。
楊曉斌的金鷹靈活配置,五年年化也超10%,去年的收益高達24%。
雖然也有20/21勝率,但它的股票倉位偏高一些,波動回撤更大,適合預期收益更高一點的朋友。
前面說的一大堆,全都是靈活配置型基金,倉位都非常靈活。
不過除了以上一些靈活配置型基金之外,我也分享幾隻收益穩健業績出色的債券基金。
三、債券型
比如劉濤的鵬華豐融,是一隻純債基金。
這位老哥是純債基裡的業績王,鵬華豐融5年年化是8。4%。
不過鵬華豐融是封閉債基一年開放一次申購,每年3~4月才開放一次申購…
一般封閉債基的業績普遍要更好一點,因為倉位更高,所以債基封基一般業績都好於開基。
如果不追封基的話,偷偷告訴你,他還有一隻鵬華普利,也是開放申購的親兒子。
但因為發行沒多久,宣傳也不到位,很多人不知道~
對了,還有個偏債混合基也不錯。
就是張清華的易方達裕豐回報。
張清華是擇股型選手,這隻基靠炒股貢獻了不少超額收益,雖然只有十幾個點的倉位。
總的來說裕豐哪裡都好,費率也低,但就是規模太大,不太靈活,但他的混合基哪隻都不小,喜歡湊合一下唄。
四、其他選手
還有一大堆有實力的選手我就不一一列舉了,表格裡都有,如:
劉曉的國富新機遇
李健的中銀多策略
陳樂的南方利淘
業績也都不差,都是TOP10級別的固收+選手。
以上這些基金,風險都蠻低,持有3個月以上有85%以上機率是正收益,所以不用太操心虧錢風險。
但股票倉位基本在2成以內,也別期待發家致富,但大額資產用來保值增值絕對是OK了。
我做個引路人,無利益相關,純粹分享下,節省你們的尋基時間。